Mercado coloca Selic em 13% para 2023

As tensões na Ucrânia afetam diretamente a economia do mundo todo e não seria diferente para o Brasil. Porém, nessa sexta-feira, 4, o mercado se deu conta de que o Banco Central pode ter mais dificuldades que o previsto. Por isso, investidores passaram a prever uma taxa Selic em 13% em 2023. Isso porque os preços das commodities afetam diretamente a economia brasileira.

Por isso, essa informação mudou as perspectivas da economia, mas também muda as informações relevantes dos fundos de investimentos. Isso afeta, principalmente, os fundos multimercados, que usam a renda variável e a renda fixa na mesma carteira. Dessa forma, é importante ficar de olho nessa informação.

Por que os juros devem subir mais ainda?

A perspectiva de maior alta dos juros se deve à uma alta esperada na inflação. E isso tem tudo a ver com a guerra na Ucrânia. Isso porque as tensões no leste europeu fizeram os preços internacionais dispararem, principalmente os do petróleo, minério de ferro e trigo. Com isso, espera-se uma alta nos combustíveis e nos alimentos já nas próximas semanas.

Mesmo que seja pouco provável, temos economistas que afirmam que a gasolina pode chegar a R$10,00. Isso é importante, dado que a gasolina respondeu por 49% do IPCA de 2021. Com isso, o preço da gasolina afeta diretamente toda a economia brasileira. Por outro lado, a alta do trigo afeta desde a farinha até o pão da padaria. Assim, a cesta básica também deve ficar mais cara, prejudicando principalmente as famílias de baixa renda.

Do outro lado, o Banco Central usa a taxa de juros para segurar a inflação. Por isso, com uma inflação maior, é preciso aumentar a Selic para que a alta dos preços seja menor ou, ainda, que ela nem chegue a acontecer. Exatamente por isso que o mercado acredita que o COPOM deve adotar uma taxa de 13% já em janeiro de 2023, um prazo curto em termos econômicos.

Perspectivas da taxa de juros em janeiro de 2023. Foto: TradingView | Reprodução

O que a Selic muda na sua vida?

Com uma taxa Selic a 13%, tudo tende a ficar mais caro quando falamos de créditos financeiros. Por isso, ficará ainda mais complicado comprar a casa própria. Além disso, os juros do cartão de crédito ficarão ainda mais altos, bem como os financiamentos de automóveis. Por outro lado, para quem investe, as taxas de retorno serão maiores na renda fixa.

Por isso, se você quer comprar a casa própria, provavelmente terá que esperar o meio de 2023 para isso. Contudo, caso seu desejo seja investir, esse é o momento ideal para começar, principalmente na renda fixa. Isso porque os grandes fundos estão fazendo esse movimento, principalmente vendendo ativos de renda variável de fora do país e comprando títulos públicos no Brasil. Atualmente, os três títulos do Tesouro Direto estão valendo a pena, segundo analistas.

Por isso, as taxas de juros afetam diretamente a sua vida, seja na hora das suas dívidas, seja na hora de você ganhar dinheiro com seus investimentos. Contudo, vale lembrar que o cenário pode, e deve, mudar caso a guerra não dure mais que alguns dias.